De genoemde cijfers en de weergegeven grafiek zijn na aftrek van alle vergoedingen en provisies en hebben betrekking op voorgaande jaren. In het verleden behaalde resultaten zijn geen indicator voor toekomstige resultaten.
De simulaties werden berekend op basis van de situatie van een in België woonachtig natuurlijk persoon. We hebben uit de beheerportefeuilles van al onze klanten het gedeelte aandelen en vastgoedbevaks (beleggingsfondsen voor onroerend goed) gehaald die we dan vergeleken hebben met onze benchmark (vergelijkende indices) van aandelen (EuroStoxx 50 tot 31/12/2023 en MSCI Europe daarna) over de afgelopen twintig jaar.
Het valt op dat het beheer van SERCAM het tijdens jaren van stijgende beurzen het beter weet te doen dan de Europese index. Tijdens de periodes van dalingen op de aandelenmarkten (2007 tot medio 2009) en tijdens de laatste periode waarin de indices vlak waren (2014 tot 2019), verdedigde SERCAM de portefeuilles van haar klanten zeer goed.
De gemiddelde prestatie van een aandelenportefeuille die van medio 2004 tot eind 2024 aan SERCAM werd toevertrouwd, bedroeg 4,13% per jaar, terwijl de Europese index met 2,61% per jaar steeg.
Concreet zou een aandelenportefeuille van €250.000, belegd in 2004, dankzij het voorzichtige beleid van SERCAM eind 2024 zo’n €573.1000 hebben bereikt, terwijl een portefeuille die de Europese index volgde slechts €423.600 zou hebben bereikt. Over een periode van iets meer dan twintig jaar zou het voordeel van een aandelenportefeuille beheerd door SERCAM, vergeleken met een portefeuille gebaseerd op de index, 149.500 EUR bedragen. Dit zet je aan het denken...!
Het zou erop kunnen wijzen dat SERCAM vooral een beheerder is van uitsluitend risicovolle activa (aandelen), terwijl het juist dankzij een behoedzaam beheer is dat wij erin slagen ons te onderscheiden.